布莱克—斯科尔斯期权定价模型参数包括（ ）。
下列关于期权的表述中，正确的是（ ）。
某投资人觉得单独投资股票风险很大，但是又看好股价的上涨趋势，此时该投资人最适合采用的投资策略是（ ）。
有一项标的资产为1股A股票的欧式看涨期权，执行价格为50元，半年后到期，目前期权价格为2元，若到期日A股票市价为51元。则卖出1份该看涨期权的净损益为（ ）。
采用布莱克—斯科尔斯期权定价模型进行股票期权价值评估时，需要考虑的因素有（ ）。
运用二叉树方法对期权估价时，期数增加，要调整价格变化的升降幅度，以保证年收益率的标准差不变。这里的标准差是指（ ）。
在其他因素不变的情况下，下列事项中，会导致欧式看涨期权价值增加的有（ ）。
下列关于美式看涨期权的说法，不正确的是（ ）。
下列关于期权时间溢价的表述，正确的有（ ）。
假设其他因素不变，期权有效期内预计发放的红利增加时，（ ）。
7月1日，某投资者以100元的权利金买入一张9月末到期，执行价格为10200元的看跌期权，同时，他又以120元的权利金卖出一张9月末到期，执行价格为10000元的看跌期权。那么该投资者的最大可能盈利（不考虑其他费用）是（ ）。
法国巴黎银行（BNP Paribas）在香港联交所发行了一款欧式看涨期权，标的资产为1股腾讯，到期日为2020年1月3日，执行价格为370港元，期权费为25港元。假设2020年1月3日腾讯的收盘价为390港元，则法国巴黎银行的净损益是（ ）港元。
瑞银集团（UBS）在香港联交所发行了一款欧式看跌期权，标的资产为1股腾讯，到期日为2019年9月30日，执行价格为280.88港元，期权费为25港元。假设2019年9月30日腾讯的收盘价为290港元，则买入该期权的投资者的净损益是（ ）港元。
假设某公司股票目前的市场价格为49.5元，而一年后的价格可能是61.875元和39.6元两种情况。再假定存在一份200股该种股票的看涨期权，期限是一年，执行价格为52.8元。投资者可以购进上述股票且按无风险报价利率10%借入资金，同时售出一份200股该股票的看涨期权。则套期保值比率为（ ）。
标的资产为同一股票的欧式看涨期权和欧式看跌期权的执行价格均为55元，6个月到期，若无风险年报价利率为4%，看涨期权的价格为4元，看跌期权的价格为3元，则股票的现行价格为（ ）元。
（2010年）下列关于资本结构理论的表述中，正确的有（）。
（2017年）甲公司2016年销售收入1000万元，变动成本率60%，固定成本200万元，利息费用40万元。假设不存在资本化利息且不考虑其他因素，该企业联合杠杆系数是（）。
（2012年）下列关于经营杠杆的说法中，错误的是（ ）。
（2018年）甲公司的经营处于盈亏临界点，下列表述正确的有（ ）。
（2006年）ABC公司正在考虑改变它的资本结构，有关资料如下： （1）公司目前债务的账面价值1000万元，利息率为5%，债务的市场价值与账面价值相同；普通股4000万股，每股价格1元，所有者权益账面金额4000万元（与市价相同）；每年的息税前利润为500万元。该公司的所得税税率为15%。 （2）公司将保持现有的资产规模和资产息税前利润率，每年将全部税后净利分派给股东，因此预计未来增长率为零。 （3）为了提高企业价值，该公司拟改变资本结构，举借新的债务，替换旧的债务并回购部分普通股。可供选择的资本结构调整方案有两个：①举借新债务的总额为2000万元，预计利息率为6%；②举借新债务的总额为3000万元，预计利息率7%。 （4）假设当前资本市场上无风险利率为4%，市场风险溢价为5%。 要求： （1）计算该公司目前的权益成本和贝塔系数（计算结果均保留小数点后4位）。 （2）计算该公司无负债的贝塔系数和无负债的权益成本（提示：根据账面价值的权重调整贝塔系数，下同）。 （3）计算两种资本结构调整方案的权益贝塔系数、权益成本和实体价值（实体价值计算结果保留整数，以万元为单位）。 （4）判断企业应否调整资本结构并说明依据，如果需要调整应选择哪一个方案？
